La noticia del jueves fue : El Banco Central Europeo baja los tipos de interés has quedarse en el 2% como ha ocurrido esta semana.
Euribor es un tipo de interés de referencia de la zona euro. el tipo de interés del BCE se encuentra en el 2%.
Este es el tipo mínimo, y se utiliza para las subastas de dinero por medio de las cuales el BCE le presta a los bancos.
Hay un mercado libre de prestamos interbancarios, que es donde los bancos se prestan entre sí, y se lo prestan al tipo del 2% (o el que marque el BCE) mas una prima de riesgo el 0,495% (mínima) y que por lógica tendrá tipos de interés mayores al de referencia emitido oficialmente.
La prima de riesgo puede variar en función de la solvencia del banco que solicita el préstamo, con lo cual cada banco que presta a otro la aplica un diferencial diferente.
En definitiva, el euribor es la media de los tipos de interés que negocian los principales bancos en ese mercado libre. Concretamente, el procedimiento para calcularlo es el siguiente:
- los principales bancos dicen todos los días los tipos de los préstamos que han hecho.
- Se quita el 15% superior e inferior y se hace una media.
Esto se hace para cada plazo en el que se calcula el índice. El cálculo lo realiza Reuters, y el dato se publica sobre el mediodía de cada día. En España, para los distintos créditos y préstamos, se toma como referencia el valor promedio de los datos diarios del mes anterior, también publicado por Reuters.
Pero en estos momentos de crisis financiera y de mucha incertidumbre el Euribor se ha despegado notablemente de los tipos oficiales de interés. Así, encontramos que en algunos momentos se llegó a encontrar más del 2% por encima del valor de referencia del BCE. Algo extremadamente inusual que nos da cuenta de la grave crisis que existe en el mercado.
Esto nos ayuda a comprender muchas cosas:
Por ejemplo en la crisis de las suprime Todos los bancos y cajas tenían titulaciones de préstamos tóxicos americanos.
Los bancos no se fiaban de los otros bancos.
Y los que prestaban dinero, que eran muy pocos ponían unas primas de riesgo muy altas con lo cual el euribor no bajaba a pesar de que el BCE bajaba los tipos.
En definitiva y como resumen en unas condiciones normales de mercado el Euribor estaría solo un poco por encia del interés que determina cada mes el BCE.
Otra reflexión.
Los bancos ha recibido dinero fresco del Gobierno pero, ¿Por qué no lo han dado a las Pymes y a las familias? A lo mejor tienen razón los que han dicho que la Banca española es muy seria y por eso deciden arreglar sus balances para aumentar los ratios de solvencia y de paso cuando pidan dinero a otros no les apliquen las primas mas altas de riesgo contribuyendo así a mejorar el valor del Euribor.
A la segunda pregunta de saber cuando me van a revisar mi hipoteca trataré de explicar con un ejemplo:
Supongamos que en diciembre del año pasado hemos firmado una hipoteca para comprar una vivienda por 200.000€.
El pacto interés que firmamos era de Euribor (a un año) mas el 0,75%)
La revisión se haría en el mes de diciembre de 2008.
El Euribor de aquella fecha diciembre de 2007 era del 4,790€ mas un 0,75% que nos pone nuestro banco, en total 5,54%
Por lo que de acuerdo con el sistema francés de amortización de prestamos, a 40 años nos daría una cuota mensual de 1.036,99€ de los cuales corresponde 113€ aproximadamente al capital y 923€ a los intereses en cada cuota.
Llega diciembre de 2008, publican el Euribor en un 3,452% al cual le añadimos el 0,75% y nos da un total de 4,202% y si volvemos a calcular nuestra cuota será de 861,18€ de las cuales 160€ a capital y 700 de interés.
Espero haber aclarado conceptos.
